速報

11月第2週の主な経済イベントは以下の通り（時刻は日本時間）。 - 11月9日 22:40：FOMC委員ボウマン氏の講演 - 11月10日 22:30：米10月消費者物価指数（CPI） - 11月12日 22:30：米新規失業保険申請件数 - 11月13日 06:30：米連邦準備制度理事会（FRB）バランスシート - 11月13日 22:30：米10月生産者物価指数（PPI） - 11月14日 02:00：連邦公開市場委員会（FOMC）委員メアリー・デイリー氏の講演

ドロップスタブ（Dropstab）によると、今週（11/9〜11/15）にアンロックされる主なトークンは以下の通り。 - BABY：11月10日 09:00、2億2710万枚アンロック（232万ドル）、流通量の4.38％ - DOS：11月10日 09:00、1433万枚アンロック（286万ドル）、流通量の7.17％ - HOLO：11月11日 09:00、5170万枚アンロック（266万ドル）、流通量の6.21％ - ALLO：11月11日 09:00、1億7394万枚アンロック（2515万ドル）、流通量の86.75％ - APT：11月12日 09:00、454万枚アンロック（259万ドル）、流通量の0.51％ - PUMP：11月13日 15:00、89億6000万枚アンロック（3161万ドル）、流通量の1.95％ - STRK：11月15日 21:00、1億2823万枚アンロック（475万ドル）、流通量の1.67％

コインマーケットキャップ（CoinMarketCap）が独自に算出する暗号資産の「恐怖・強欲指数」は29を記録し、恐怖段階が続いている。 この指数は、0に近いほど市場の極端な恐怖を、100に近いほど極端な楽観を示す。 コインマーケットキャップの恐怖・強欲指数は、時価総額上位10銘柄の暗号資産の価格変動や市場ボラティリティ、プット・コール比率などのデリバティブ市場指標、ステーブルコイン供給比率（SSR）、コインマーケットキャップの検索データなどを基に算出される。

BTC/USDT現物ペアの現物CVDは、オーダーブック分析チャートを指す。上段は出来高ヒートマップ（Volume Heatmap）、下段は累積出来高デルタ（CVD）を示す。 上段の出来高ヒートマップは、各価格帯で発生した出来高の規模を追跡する。価格が特定のレンジに長くとどまる、または大きく動く場合、背景色はより明るくなる。明るい色に近い価格帯は、サポートやレジスタンスとして機能する可能性がある。 下段の累積出来高デルタ（CVD）指標は、資金規模別の買い注文・売り注文を示す。買い注文が増えるほど、該当する色のラインは上昇する。黄色のラインは100ドル〜1,000ドルの注文、茶色のラインは100万〜1,000万ドルの大口注文などを基準に算出される。

CoinNessマーケットモニタリングによると、BTCが75,000ドルを上回る。バイナンスUSDTマーケット基準BTCは75,049.83ドルで取引されている。

米国のリチャード・ブルーメンソール上院議員は、バイナンス（Binance）、テザー（Tether）、トランプ大統領関連の暗号資産企業に書簡を送り、進行中の調査への協力と関連資料の提出を求めたと、チェーンキャッチャー（ChainCatcher）が報じた。

アーク・インベスト（Ark Invest）のキャシー・ウッドCEOは、足元のビットコイン（BTC）安にもかかわらず、BTCが金を上回る収益率を記録するとの見方を維持したと、アーク・インベストのトラッカーが伝えた。 ウッド氏は、今後は金価格が下落する一方で、BTCは金に対して相対的に強含むとの見通しを示した。また、2019年以降のBTCと金の相関係数は0.1にとどまっており、両資産が必ずしも同じ方向に動くわけではないと説明した。

ストラテジー（Strategy）はBTC価格が平均取得単価を下回ったことで、約5億ドル（約750億円）の含み損を抱えていると、ディファイアント（The Defiant）が報じた。 11月9日午前6時54分時点のコインベース（Coinbase）におけるBTC価格は74,862.89ドル（約1,120万円）で、ストラテジー（Strategy）の平均取得単価である75,451ドル（約1,129万円）を下回った。 一方、ストラテジー（Strategy）は9月30日終了四半期時点で保有BTCを担保に差し入れておらず、11月1日時点で優先株の配当金と利払いに向けた準備金として47億9,000万ドル（約7,185億円）を確保していると明らかにした。

暗号資産アナリストでコンテンツクリエイターのミグノレ（Mignolet）は、バイナンス（Binance）の現物市場におけるBTCクジラの売買動向が2022年の弱気相場時と似ており、追加の市場ショックが起きる可能性があるとの見方を示した。 同氏は、8月末のBTC急反発以降はショートよりロングポジションの方がリスクに対する期待収益が有利だと判断していると説明した。ただ、市場が十分な蓄積過程を経ておらず、本格的な上昇局面に入るまでには相当な時間が必要になる可能性があるとした。9月末に保有していたBTCを全量売却したのもこのためだと述べた。 その上で、10月初旬以降はバイナンス現物クジラの買い圧力が継続的に弱まっていると指摘した。2022年にも、クジラの累積出来高デルタ（CVD）が一定レンジで横ばい推移した後に下限を割り込み、テラ・ルナやセルシウス（Celsius）、スリー・アローズ・キャピタル（Three Arrows Capital, 3AC）を巡る問題が相次いだ経緯があると説明した。 現在もクジラの買い圧力が急速に弱まる中、BTC価格は約1年間維持されてきたボックス圏の下限を下抜けたと分析した。クジラの売り圧力が続く場合、予想外の悪材料が発生する可能性に警戒する必要があると付け加えた。

暗号資産アナリストのシコデリック（Sykodelic）は、ビットコイン（BTC）が2023年の強気相場初期と似た値動きを示しており、大きな変動性を控えているとの見方を示した。 同氏は、当時と現在はいずれもサイクル底打ちのシグナル、200日移動平均線の回復、日足RSIの85突破、強気相場シグナル確認後の調整という共通点があると説明した。 その上で、現在のBTCの相対力指数（RSI）は売られ過ぎの水準に近づいており、200日移動平均線が重要な支持線になると指摘した。これを維持できれば一段高が可能だが、割り込めば急落する可能性があるとした。 現在は強気相場初期に安値を切り上げる局面にあり、リスクに対する期待収益が高いとも述べた。また、週末のもみ合い相場で流動性が積み上がっただけに、短期的には上下双方の値動きを経た後に方向感が定まる可能性があるとし、今週中に今後のトレンドが明確になるとの見通しを示した。

韓国政府が今月公表する予定のデジタル資産基本法案では、主要争点となっている暗号資産取引所の大株主に対する持ち分制限規制について、最終実施まで猶予期間を設ける案が有力視されていると、世界日報が報じた。 同法は、ステーブルコインの発行・流通や暗号資産事業者の認可要件、取引所のガバナンスなど、既存の法体系で扱いきれなかった領域を包括する内容となる。 ただ、取引所が持ち分を調整できるよう、1～2年の猶予期間が設けられる見通しである。一部では、財産権侵害などの違憲論争を踏まえ、所有持ち分ではなく議決権を制限する方式も代替案として取り沙汰されている。

台湾の歌手ジェフリー・ファン（Jeffrey Huang）氏が保有していた約118万ドル（約1億7,700万円）規模のETHロングポジションは、イーサリアム急落の影響で全量が清算された。 マチ・ビッグ・ブラザー（Machi Big Brother）として知られる同氏の清算数量は約540ETHで、平均清算価格は2,192ドル（約32万9,000円）だった。今回の清算に伴う損失は約6万ドル（約900万円）に上る。現在、同氏のハイパーリキッド（Hyperliquid）口座残高は0となっている。

主要取引所で過去1時間6.85億ドル規模の先物ポジションが強制清算された。 24時間基準では7.61億ドル規模の先物ポジションが強制清算された。

CoinNessマーケットモニタリングによると、BTCが74,000ドルを下回る。バイナンスUSDTマーケット基準BTCは73,730.33ドルで取引されている。

DOGEがCOINNESSマーケット基準過去5分間3.16％下落した。現在DOGEは0.07ドルで取引されている。

SOLがCOINNESSマーケット基準過去5分間2.91％下落した。現在SOLは85.55ドルで取引されている。

XRPがCOINNESSマーケット基準過去5分間2.71％下落した。現在XRPは1.11ドルで取引されている。

ETHがCOINNESSマーケット基準過去5分間4.48％下落した。現在ETHは2,114.67ドルで取引されている。

ETHがCOINNESSマーケット基準過去5分間2.15％下落した。現在ETHは2,166.26ドルで取引されている。

CoinNessマーケットモニタリングによると、BTCが75,000ドルを下回る。バイナンスUSDTマーケット基準BTCは74,928.02ドルで取引されている。

BCHがCOINNESSマーケット基準過去5分間3.65％下落した。現在BCHは247.47ドルで取引されている。

暗号資産アナリストのアッシュクリプト（Ash Crypto）は、ビットコイン（BTC）が週足チャートで2023年の上昇ラリー本格化前と似た値動きを示しているとの見方を示した。 同氏は、2023年のBTCが週足ベースで50週移動平均線（MA）と100週移動平均線の間でもみ合った後、上値抵抗線を突破して上昇ラリーに入ったと分析した。当時は100週MAで一度上値を抑えられたものの、ボックス圏下限の支持を受けて反発し、上昇基調を維持したという。 その上で、2026年の現在も類似したボックス圏が形成されていると指摘した。50週MAの75,500ドル（約1,133万円）、200週MAの67,800ドル（約1,015万円）が主要な支持線として意識される一方、抵抗線は82,000ドル（約1,229万円）と100週MA付近の87,400ドル（約1,310万円）が有力だとした。相対力指数（RSI）も50付近で、2023年当時と似た形状にあると説明した。 アッシュクリプトは、こうした技術的な類似性は無視しにくいが、最も重要なのはBTCがこれらの支持線を維持できるかどうかだと分析した。 一方、BTCは現在、0.01％安の75,837.29ドル（約1,138万円）で取引されている。

ブルームバーグ・インテリジェンス（Bloomberg Intelligence）のマクロ戦略担当マイク・マクグローン氏は、ビットコイン（BTC）の弱気相場が、金や株式などリスク資産の追加下落を示すシグナルになり得るとの見方を示した。 同氏は、BTCが50週移動平均線を基準に下落トレンド入りしており、金も下落転換を控えていると説明した。現在の金の年率換算ボラティリティはS&P500の約2.2倍で、2007年以降で最も高い水準にあるとした。その上で、BTCの弱気相場はS&P500のボラティリティが金との通常の1対1水準に回帰する可能性を示しており、株式市場と金の追加下落の前兆となる可能性があると述べた。

米中間選挙で民主党が勝利し、上下両院の主導権を確保したことで、トランプ大統領の支援を背景に政治的影響力を拡大してきた暗号資産業界は、規制関連法案の停滞や議会調査の可能性に直面していると、ブルームバーグ（Bloomberg）が報じた。 ブルームバーグは、民主党が暗号資産業界とトランプ大統領およびその家族の事業上の関係を集中的に調査する可能性があると伝えた。特に、倫理規定の強化や消費者保護の拡大を求めるなかで、業界が推進してきた立法課題にブレーキがかかる可能性があるとしている。 また、暗号資産業界による政界へのロビー活動も逆風にさらされる可能性があると指摘した。一方で、ステーブルコイン規制法案のジニアス法（GENIUS Act）はすでに制定されており、米国証券取引委員会（SEC）と米商品先物取引委員会（CFTC）による規制枠組みの整備も進んでいるため、これまでの政策成果を覆すのは容易ではないと付け加えた。

ビットコイン（BTC）は、2016年以降に米連邦準備制度理事会（Fed）が一度金利を据え置いた後、次回会合で利上げに踏み切った7回の事例で、利上げから30日後の騰落率が全てマイナスだったと、クリプト・ブリーフィング（Crypto Briefing）が分析した。 同メディアは、7件の過去事例におけるBTCの下落率中央値は2.4％だったと説明した。Fedは9月16日に利上げを実施した後、10月28日の会合では据え置きを決めていた。市場は12月9日の追加利上げ確率を約67.5％織り込んでいるという。 また、過去にBTCが利上げ前30日間で5％超下落したケースでは、その後90日時点で価格がより高い水準まで回復したのは、7件中1件にとどまったと付け加えた。