1. 주간 트렌드

❶ AI AGENT와 TEE 메타

• AI 기반 밈 코인 GOAT가 Pumpfun을 통해 런칭 후 단기간에 시총을 1B까지 찍으면서 AI 관련 프로젝트들에 대한 사람들의 관심이 집중되기 시작
• 단순히 밈으로 끝나는게 아닌 AI를 이용하여 양방향 소통이 가능한 AI AGENT가 인기를 끌면서 AI AGENT가 스스로 운영하는 SNS 계정들이 생겨남
• AI AGENT를 기반으로 생겨난 AIXBT, LUNA 등의 토큰들이 좋은 퍼포먼스를 보여주면서 모두가 자신만의 AGENT를 만들고 싶어하는 수요가 생기며 AI AGENT를 개발자 같은 전문지식을 가진 사람이 아닌 누구나 쉽게 만들 수 있도록 도와주는 VIRTUAL, ELIZA 같은 플랫폼들이 출시
• TEE는 하드웨어 보안을 통해 독립적으로 실행되어 데이터 프라이버시, 개발자와 분리되어 신뢰 가능한 AI 에이전트에도 적절히 사용되는 보안 기술
• AI AGENT가 처음 등장했을 때 AI 모델이 진짜 AI에 의해서만 구동되는지 개발자 혹은 사용자가 AI 인척 하고 적는 글인지 분별할 수 없었기 때문에 AI AGENT가 사용하는 SNS 계정을 AGENT와 연결 후 누구도 접속할 수 없도록 복구 옵션들을 제거, AI AGENT tee_hee_he가 TEE의 개념을 먼저 사용하면서 본격적으로 AI와 결합되기 시작
• 이외에도 TEE를 기반으로 프라이빗 RPC를 운영하는 Automata, Phala Network에서 ai16z의 eliza를 TEE에 배포하는 일이 있으면서 TEE에 대한 Web3 유저들의 인식이 생기며 AI와 더불어 하나의 섹터로 자리 잡음

💡 관련 토큰 : AIXBT / VIRTUAL / AI16Z / ATA / PHA

[Comments] 솔라나 밈 시장에서 AI 기반 밈 코인들이 단기간에 상승하며 AI 관련 프로젝트에 사람들의 관심이 집중되기 시작했다. 그중에서 특히 AI AGENT를 이용하여 SNS 계정을 운영하는 방식이 인기를 끌고 있는데, AI에 의해 자동으로 크립토 관련 소식을 정리 후 업로드 하는건 기본이고 유저가 AI를 태그 하여 관련 질문에 대한 답변을 받을 수 있어 양방향 소통이 가능하다는 특징이 있다. 게다가 AI AGENT들은 직접 자신의 토큰까지 발행하여 AI AGENT가 시장에 노출되는 빈도가 늘어날수록 토큰 가격 또한 오르는 모습을 보여준다. AI AGENT를 잘 만들면 AI가 스스로 SNS를 관리하고 수익을 얻을 수 있기 때문에 자신만의 AI AGENT를 만들고 싶어하는 사람들의 수요가 늘어나는데, 개발자가 아닌 이상 쉽게 접근할 수 없는 부분이라 이를 누구나 쉽게 만들 수 있도록 도와주는 AI AGENT 런칭 플랫폼들도 생기고 있다. 또한 TEE라는 보안 기술까지 AI에게 적용하여 시장에서 TEE 관련 토큰들의 가격이 상승하고 있는 모습을 보아 AI 관련 프로젝트들이 현재 시장에서 가장 많은 관심을 받고 있으며 토큰이 있다면 가격적으로 수혜를 보기 좋은 상황으로 보인다. 다만 이러한 흐름들이 언제까지 유지될 수 있을지 모르고 과거 메타버스 같이 특정 키워드를 기반으로 급격히 상승하던 코인들은 결국 시간이 지난 후 가장 유명한 몇 가지 코인들을 제외하면 99%가 사라졌기 때문에 주의할 필요가 있다.

❷ 북한의 Hyperliquid 해킹 관련 퍼드

• 최근 북한의 해킹 그룹인 라자루스에서 하이퍼리퀴드 계정을 통해 롱, 숏 포지션을 잡고 있는 모습이 발견됨
• 초기에는 라자루스도 사용하는 하이퍼리퀴드라며 사람들이 긍정적으로 보았으나 가면 갈수록 라자루스 그룹의 지갑으로 라벨링 되어있는 계정들이 늘어나기 시작
• 이는 라자루스가 하이퍼리퀴드를 잠재적인 해킹 대상으로 생각하며 테스트를 진행 중일 수 있다는 사람들의 우려가 늘어나기 시작하며 보안 전문가 Tay가 하이퍼리퀴드에게 코드 감사를 받으라고 공개적으로 지적함
• 하지만 하이퍼리퀴드는 디스코드를 통해 자신들의 보안은 문제가 없으며 현재 코드도 비공개라서 어떠한 공격도 받지 않았고 사용자들의 자금은 안전하다고 공지함
• 현재까지는 하이퍼리퀴드의 벨리데이터 검증이 4곳이고 매우 중앙화되어 있기 때문에 크게 문제가 될 거라고 생각하지 않지만 추후 롤업 형태로 전환하면서 체인이 공개된다면 어떻게 될지 의문

💡 관련 토큰 : HYPE / PURR / PIP / JEFF / OMNIX

[Comments] 하이퍼리퀴드는 HYPE 토큰 에어드랍 이후 한 달도 안되는 기간 동안 3달러에서 36달러까지 상승했기 때문에 많은 사람들의 관심을 받고 있는 프로젝트다. 그만큼 잡음도 많은데, 레이어 1이라 주장하나 실제로는 아비트럼 위에 올라간 레이어 3 수준이며 공개 코드가 부족하고 탈중앙화가 되어 있지 않다는 비판이 많다. 이런 상황에서 북한의 유명 해킹 그룹 라자루스로 라벨링 된 지갑들이 하이퍼리퀴드에서 롱, 숏 포지션을 잡으며 거래하고 있는데, 이러한 행위가 하이퍼리퀴드의 취약점을 찾아서 해킹을 시도하려는 전조 증상이 아닌가라는 사람들의 우려가 생기기 시작했다. 보안 전문가 Tay 또한 이러한 부분을 지적하며 하이퍼리퀴드에게 코드 감사를 받으라고 공개적으로 이야기했지만 하이퍼리퀴드는 자신들의 보안에는 문제가 없으며 코드 또한 현재 비공개라서 공격 받은게 없다고 발표했다. 현재까지는 하이퍼리퀴드 코드가 비공개고 매우 중앙화되어 있는 구조라서 당장 라자루스 그룹이 공격할 수 있는게 없다고 생각하는데, 추후 레이어 1의 모습을 갖추기 위해 코드를 공개하는 과정에서 취약점이 발생하면 언제든 공격당할 가능성은 있어 보인다. 지금까지 워낙 잘하는 모습만 보여준 팀이라 이런 부분도 준비는 하고 있을 거라 생각하지만 즉각적인 소통을 하지는 않는게 아쉽다는 평이 많다. 하이퍼리퀴드의 HYPE 홀더들은 HYPE 가격 상승으로 많은 돈을 벌었기 때문에 하이퍼리퀴드를 비판적으로 보기 보다는 너무 광신도처럼 쉴링하는 부분도 조금은 있기 때문에 냉정하게 바라볼 필요가 있다고 생각한다.

2. 주목할만한 섹터, 프로젝트, 이슈

❶ 앱토스 CEO Mo Shaikh 갑작스러운 사임 발표

• Aptos Labs의 CEO 모샤이크는 SNS를 통해 갑작스러운 사임을 발표
• 수이에 비해 부진하는 앱토스에서 모샤이크는 CEO인 동시에 마스코트 역할을 했기 때문에 많은 홀더들이 사임에 대한 이유를 물어봤지만 명확하게 답변하지 않음
• 일부 사람들은 모샤이크가 자신에게 할당된 Aptos 락업 물량을 매도하기 위해 사임했다는 의견도 있지만 더 블록 창업자 겸 앱토스 어드바이저였던 Mike Dudas는 모샤이크가 사업적인 이유 때문에 강제로 나갔다는 뉘앙스로 답변
• 앱토스는 최근까지도 가격 및 생태계 빌드 부분에서 좋은 결과를 보여주지 못한 상태인데, 그나마 앱토스에서 마스코트 역할을 하며 영향력이 있던 CEO까지 사임을 발표했기 때문에 홀더 커뮤니티 내에서는 앱토스 재단에 모샤이크 사임에 대한 명확한 사유를 요구함

💡 관련 토큰 : APT / SUI / MOVE

[Comments] 앱토스의 CEO 모샤이크가 SNS를 통해 갑작스러운 사임을 발표하면서 APT 홀더들 사이에서 이슈가 되고 있다. 모샤이크 같은 경우 앱토스 생태계 사람들 중에서 마스코트라고 부를 수 있을 정도로 앱토스에 대한 진심을 보여주었고 영향력도 컸었는데, 너무 갑작스럽게 사임했기 때문에 이유를 궁금해하는 사람들이 많다. 더 블록 창업자 겸 앱토스 어드바이저였던 Mike Dudas는 모샤이크가 사업적인 이유에서 강제로 앱토스 CEO를 그만두었다는 뉘앙스로 답변하여 일부 사람들이 주장한 락업 물량을 매도하기 위한 사임은 아니라고 한다. 같은 MOVE 기반의 언어 수이는 토큰 가격과 생태계 부분에서 제2의 솔라나라 불릴 정도로 좋은 퍼포먼스를 보여주고 있는 반면 아직까지 부진한 앱토스는 부정적인 여론이 많은 상태에서 상징적인 모샤이크까지 사임해버리니 가격적인 모멘텀을 잃어버린 느낌이다.

❷ NEAR 밈 토큰 Black Dragon NFT 발행

• Black Dragon은 NEAR 생태계의 대표적인 밈 토큰
• 최근 5,000개의 PFP NFT를 발행하여 BlackDragon 토큰으로 민팅할 수 있도록 기회를 제공
• NEAR의 Co-Founder Illia 또한 민팅 후 자신의 SNS 프로필로 변경
• NEAR 생태계는 아직까지 대장 NFT라고 불릴만한게 없고 Co-Founder가 프로필로 사용하는 모습을 보면 당분간은 밀어줄 것 같은 모습
• 다만 NEAR 체인의 사용성이 너무 불편하고 지갑 및 트랜잭션 오류가 너무 빈번하게 발생하여 생태계가 빠른 시간에 성장하기에는 쉽지 않을듯함

💡 관련 토큰 : NEAR / BLACKDRAGON / LONK

[Comments] Black Dragon은 메인넷치고 생태계가 비교적 약한 NEAR의 대표적인 밈 토큰이다. 최근 드래곤 모양의 자체적인 NFT를 5,000개 발행하여 BlackDragon 토큰으로 민팅할 수 있는 기회를 제공했는데, NEAR의 Co-Founder Illia가 SNS 계정 프로필로 사용하여 저조한 민팅 화력을 끌어올려 주면서 완판에 성공했다. NEAR의 이름값에 비해 생태계가 발전된 곳은 아니라서 아직 대장 NFT라고 불릴만한게 없는데, 그나마 Black Dragon이 가장 인지도가 높고 NEAR에서 밀어주는 느낌이라 괜찮은 퍼포먼스를 보여줄 거라고 생각한다. 다만 NEAR의 불편한 지갑과 생각보다 많이 발생하는 트랜잭션 오류 때문에 이런 문제점들을 NEAR가 빠르게 해결해줘야 한다고 본다.

❸ SOL 생태계와 DEX 토큰들

• 최근 비교적 다른 코인에 비해 가격 퍼포먼스가 주춤했던 솔라나 가격과 생태계가 다시 반등하기 시작
• AI16Z 같은 AI AGENT를 필두로 밈 PENGU, 실험적인 JPEG FUN, NFT 대장 MAD LABS까지 솔라나 가격을 견인할 수 있는 기대감을 심어줌
• AI AGENT 같은 경우 솔라나 DEX에서만 거래할 수 있는게 많아서 이를 거래하기 위해 솔라나가 자연스럽게 필요해서 가격 상승
• MAD LABS는 자체적인 DEX 거래소와 지갑을 개발하여 조만간 토큰이 출시될 예정이라는 소문이 있는데, NFT 홀더들에게 토큰 에어드랍 가능성이 높기 때문에 NFT 가격이 점점 오르고 있음

💡 관련 토큰 : SOL / AI16Z / ZEUS / MPLX / JTO / JUP

[Comments] 솔라나 같은 경우 비트코인과 함께 급격한 가격 상승을 이뤄내면서 새로운 고점을 갱신하였다. 하지만 너무 급격하게 가격이 올랐기 때문에 숨 고르기 하는 과정이 있었는데, 이때 비교적 다른 코인들에 비해 퍼포먼스가 주춤했다. 하지만 최근 AI16Z를 기반으로 유행하는 AI AGENT를 필두로 밈 PENGU, 실험적인 JPEG FUN, NFT 대장 MAD LABS까지 생태계에 돈이 들어올 수 있도록 솔라나 기반 각 프로젝트들이 활발한 활동을 보여주기 시작하면서 솔라나의 가격은 다시 한번 오르고 있다. 개인적으로 AI AGENT 메타는 언제까지 갈지 확신이 안들지만 명백히 현재 가장 핫한 분야고 Mab Labs 같은 경우 이미 원활하게 사용할 수 있는 DEX와 자체 지갑 보유, 솔라나에서 토큰 런칭 시 NFT에 할당되는 토큰이 꽤 클 것으로 예상되기 때문에 나름 매력적이라고 생각한다. 한가지 걱정인건 조만간 Soalyer가 TGE를 진행하는데, 지금까지는 많은 사람들이 Soalyer 토큰을 받기 위해 솔라나를 Solayer에 묶어두었다면 토큰 출시 이후에는 그럴 필요가 없기 때문에 락업 해제한 솔라나가 매도 물량으로 나올 가능성이 있다.

3. 인센티브 테스트넷 프로젝트 정보

❶ InitVerse Testnet

• InitVerse는 개발 및 배포를 위해 자동화된 Dapp SaaS 플랫폼
• 리소스 증명 합의 메커니즘 기반의 자체 체인이 존재
• 제네시스 테스트넷이 출시되었으며 POW와 TFHE 기술을 기반으로 TfhEVM을 통해 개인정보 보호와 성능을 극대화함
• Clown Wallet을 통해 테스트넷에 참여할 수 있고 채굴 풀 참여 및 OBS SWAP을 사용해 토큰 스왑 시 포인트 획득 가능

💡 관련 토큰 : RSS3

[Comments] InitVerse는 TFHE (동형 암호화)와 EVM 호환성을 결합한 자체 체인 IniChain을 가지고 있다. 현재 IniChain 테스트넷이 진행중이고 채굴, 벨리데이터 참여, 토큰 스왑, SNS 팔로우 등의 퀘스트에 참여하면 포인트를 획득할 수 있으며 일정 포인트에 도달하면 NFT를 획득한다. 획득한 NFT는 추후 메인넷 런칭 시 INI 토큰을 에어드랍 받을 수 있기 때문에 참여해두면 좋을 것 같다.

❷ Soneium DEX, Kyo Finance

• 일본의 소니 그룹에서 만든 메인넷 Soneium에서 런칭 예정인 DEX Kyo Finance
• Soneium에서 개최한 인큐베이션 프로그램에서 DEX AMM 부문에 선정됨
• 현재 테스트넷을 진행중이며 토큰을 사용하여 스왑 및 유동성 공급 시 패스권을 획득할 수 있음
• 특이하게 ASTR 코인을 예치하면 Kyo 포인트가 적립되는 Pre Deposit을 진행

💡 관련 토큰 : ASTR

[Comments] Kyo Finance는 일본의 소니 그룹에서 만든 메인넷 Soneium에서 온보딩 예정인 DEX다. 인큐베이션 프로그램에서 DEX AMM 부문에 선정되었기 때문에 어느 정도 신뢰도가 있다고 생각한다. 현재 테스트넷을 진행중이며 친구 초대 및 토큰 스왑과 예치를 통해 패스권을 획득할 수 있는데, 해당 패스권이 추후 어떻게 사용될 예정인지는 공개되지 않은 상태다. Soneium 자체가 아스타의 도움을 많이 받기 때문에 Kyo 또한 아스타의 거버넌스 토큰 ASTR을 예치 시 KYO 포인트를 미리 받을 수 있는 선 채굴 예치를 진행중이라 ASTR을 가지고 있다면 테스트넷은 물론 예치까지 고려해봐도 괜찮을 것 같다.

4. 기타 워치리스트

❶ Lens Protocol, 31M 추가 투자 유치

• Lens Protocol은 Web3 소셜파이를 위해 자체적인 레이어 2 체인을 구축
• 최근 Lightspeed, Avail, Circle, Consensys 등의 VC들에게 31M 규모의 투자를 유치
• 처음에 Ethereum으로 보완된 EVM 호환 Validium 체인으로 출시되고 3단계 출시를 통해 zkSync의 ZK Stack(zkSync Era 코드 기반의 모듈형 오픈소스 프레임워크)으로 구축된 Volition 네트워크로 전환
• 현재 Lens는 V3 버전까지 공개되었으며 Lens Network와 소셜 기능의 메인넷 출시는 2025년 초로 예정됨

💡 관련 토큰 : ZK / AVAIL / SCR / DEGEN

[Comments] Lens Protocol은 Web3 소셜 프로젝트로 초기 비탈릭의 쉴링 덕분에 많은 사람들이 알게 되었다. 당시만 해도 프로필을 마음대로 만들 수 없었고 특정 초대 코드가 필요했기 때문에 프로필 NFT 비용이 개당 200달러를 넘어갈 정도로 인기가 많았는데, 이후 프로필 NFT를 생성할 수 있는 초대 코드를 무차별적으로 뿌리기 시작하면서 기존 유저들의 NFT 값은 급격히 낮아지고 불만이 생기기 시작하며 커뮤니티는 급속도로 무너졌다. 게다가 이후 Lens Protocol의 개발 속도 자체도 너무 늦어지고 많은 경쟁 Web3 소셜 프로젝트들이 먼저 SNS 앱을 출시하여 Lens는 사람들에게 잊혀지기 시작했다. 다행히 최근 31M 규모의 추가적인 투자 유치 소식을 발표하며 다시 한번 시장의 주목을 받기 시작, 2025년에는 Lens 자체 메인넷 출시까지 예고한 만큼 다시 한번 지켜보면 좋을 것 같다. 현재는 Lens 프로필 생성 후 Hey 앱을 이용해 SNS 포스팅 및 상호작용 정도만 가능한 것으로 보인다.

❷ BGB, GT, HSK 등 거래소 코인의 가격 상승

• 국내 거래소는 법적 이슈로 불가하지만 해외 거래소들은 자체적인 거래소 코인을 출시 후 런치풀, 런치패드 등으로 홀더들에게 거래소 수익을 분배해주는 시스템이 있음
• 바이낸스의 BNB가 대표적인 성공사례로 발행량이 한정된 BNB를 이용해 자체 메인넷 생태계를 만들고 이를 통해 사람들의 바이낸스 사용 빈도를 늘리며 자연스럽게 유저들이 늘어날 수 있는 발판을 만듦
• 이외에도 많은 거래소에서 자체 토큰을 출시하고 있는데, 최근 비트겟의 거래소 토큰 BGB가 비트겟 지갑 토큰 BWB와 11.68대 1 비율로 교환을 발표하며 엄청난 가격 상승을 보여줌
• 신생 거래소 해시키 또한 자체적인 거래소 토큰 HSK 출시 이후 메인넷 런칭까지 앞두고 있기 때문에 주목받고 있음

💡 관련 토큰 : BNB / BGB / OKB / GT / HSK / MX

[Comments] 바이낸스를 비롯한 대다수의 해외 거래소는 자체적인 거래소 코인을 보유하고 있다. 가장 대표적인 성공사례는 바이낸스의 BNB로 발행량을 한정 후 자체 메인넷을 통해 토큰 유통량이 디플레이션 되는 구조를 만들어서 가격을 상승시키고 런치풀, 런치패드 같은 이벤트를 통해 유저들에게 수익을 나눠주면서 결국 일등 거래소로 자리 잡았다. 이를 본 많은 거래소들은 자체 거래소 코인을 발행하여 생태계를 만들고 가격을 상승시키는 방식으로 사용자 유치에 힘쓰고 있다. BNB를 제외하면 가장 최근에는 비트겟에 BGB가 좋은 퍼포먼스를 보여주고 있는데, 원래 사용하던 거래소 토큰 BGB와 비트겟 지갑 토큰 BWB를 병합하는 과정에서 가격이 많이 상승하면서 시총 22위를 달성했다. 이는 OKX의 거래소 코인 OKB보다 높은 시총으로 비트겟 거래소 규모 대비 고평가로 보인다. 한가지 확실한건 거래소 코인 가격이 높아질수록 사용자도 늘어나기 때문에 해시키 같은 신생 거래소는 이를 활용하여 거래소 코인을 바탕으로 마케팅을 진행하며 사용자를 확보하고 있다. 거래소의 수익을 공유하는 코인인 만큼 성장 가능성이 높은 거래소의 코인은 일부 포트폴리오로 가져가면 좋을 것 같다.

❸ 2025년 초 출시 예정인 대형 메인넷 BERA, ABSTRACT

• 2025년 초 Bera, Abstract 등 많은 사람들이 기다리고 있는 대형 메인넷들이 출시 예정
• Bera 체인은 Polychain Capital, Hack VC, Framework 등의 VC들에게 총 142M을 투자 받은 유동성 증명 디파이 레이어 1
• Bera 체인에서 진행한 테스트넷은 물론 Bera 관련 NFT에 토큰이 할당되어 있다는 소문이 돌면서 급격하게 가격이 높아지고 있음
• Abstract는 소비자 중심의 메인넷으로 2025년 1월 토큰 TGE를 예고하고 있기 때문에 Pudgy NFT 홀더는 물론 PENGU 토큰 홀더들에게도 에어드랍이 있을 예정
• 특히 Pengu 토큰 홀딩 수량에 따라서 디스코드 Role을 획득할 수 있기 때문에 에어드랍과 연관 있을 가능성이 높음

💡 관련 토큰 : PENGU / STONE

[Comments] Bera와 Abstract는 2025년 초 토큰 TGE가 예고된 대형 메인넷 프로젝트로 많은 사람들이 에어드랍을 받기 위해 각자의 전략을 세우고 있다. 먼저 Bera 체인 같은 경우 디파이 특화 메인넷으로 유동성 증명을 통한 거버넌스 토큰 채굴이 가능한데, 에어드랍 대상에 대한 발표는 아직 없었기 때문에 테스트넷 참여자 및 Bera NFT 홀더들이 받을 가능성이 높다. 투자를 많이 받았기 때문에 투자 규모 대비 토큰 에어드랍 할당량에 따라서 희비가 갈릴 것으로 예상된다. 만약 테스트넷도 안했고 NFT도 가지고 있지 않은데, Bera 에어드랍을 받고 싶다면 StakeStone 및 Lombard 예치를 통해 선 채굴을 하는 방법이 있다. Abstract 같은 경우 소비자 중심 메인넷으로 어쩌면 Bera보다 빠른 1월 TGE를 발표했는데, 투자 규모는 훨씬 못 미치지만 Pudgy NFT를 기반으로 구축한 커뮤니티와 PENGU 토큰을 솔라나 생태계에 나눠주며 사람들이 자연스럽게 Abstract 토큰 에어드랍에 관심을 가질 수 밖에 없는 환경을 만들었다. Pudgy NFT 홀더 및 PENGU 토큰 홀더들이 Abstract 토큰까지 받을 가능성이 매우 높은데, 최근 Pudgy 디스코드에 PENGU 토큰을 25만개, 88만개 홀딩 시 특정 Role을 획득할 수 있다는 소식이 발표되며 토큰 홀더들에 대한 에어드랍도 사실상 확정이 된 것 같다. NFT 같은 경우 단순히 사서 가지고 있는 방법밖에 없지만 토큰 같은 경우 매수한 만큼 숏을 치면 헷징을 할 수 있고 이는 에어드랍만 받을 수 있다는 뜻이라 해봐도 괜찮을 것 같다.

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